Финансовая защита организации: задачи и подходы
Разбираем, как компания может заранее оценить финансовые угрозы, выстроить контроль платежей, снизить риск банкротства и защитить интересы бизнеса.
О чем речь? Финансовая защита организации – комплекс мер, направленных на оценку долговых и операционных рисков, контроль денежных потоков и разработку решений на ближайшую и долгосрочную перспективы.
На что обратить внимание? В ходе работ по финансовой защите сравнивают показатели за текущий и прошлый периоды, оценивают внешние условия работы бизнеса, проводят внутренние аудиты и оптимизируют расходы.
Понятие финансовой безопасности организации
Финансовая безопасность предприятия является важнейшим элементом его экономической устойчивости. Именно денежная часть среди многих коммерческих факторов безопасности играет основную роль для поддержания работы предприятия.
Финансовая безопасность характеризуется определенными качественными и количественными критериями денежного положения фирмы, которые показывают, насколько она защищена от влияния внутренних и внешних обстоятельств. Уровень обороны определяется способностью соответствующей службы эффективно осуществлять деятельность по следующим направлениям:
- Обеспечение непрерывного экономического развития предприятия и достижения запланированных целей при поддержании заданного уровня денежной самостоятельности, а также ликвидности фирмы. При этом финансовый суверенитет должен обеспечивать работоспособность организации в текущем отчетном периоде.
- Минимизация воздействия внешних негативных факторов. Речь идет как о глобальном влиянии (например, при экономических кризисах), так и о действиях конкурентов, направленных против конкретной организации.
- Предотвращение сделок с основными активами предприятия, если они могут привести к потере права собственности.
- Создание эффективной системы отслеживания и учета денежных потоков, оптимизация их мониторинга.
- Привлечение и распределение кредитных средств с выгодной стоимостью.
- Контроль уровня долговых обязательств.
- Исключение фактов халатности и мошенничества, предотвращение сговора сотрудников фирмы с конкурирующими организациями, и других нарушений в сфере финансов.
- Формирование и внедрение системы контроля денежного состояния предприятия с целью обнаружения кризисных явлений и предпосылок к возможному банкротству.
Действия компании в названных направлениях позволяют создать запас прочности и заранее увидеть признаки неплатежеспособности, кассового разрыва, спорных сделок или риска субсидиарной ответственности руководителей.
Методы оценки финансовых угроз компании
Важно своевременно выявлять имеющиеся или потенциальные угрозы финансовой безопасности. Для этого используются определенные методики анализа, благодаря которым специалисты могут отслеживать материальное состояние фирмы:
- Методика оценки изменения основных индикаторов.
Это способ анализа динамических показателей, осуществляемый путем сравнения их значений в прошлом и настоящем периодах. К индикаторам относится комплекс специальных финансовых факторов, с помощью которых можно оценить материальную безопасность. Это инфляция, монетизация, рентабельность и другие.
- Методика оценки пороговых значений.
Многие финансовые индикаторы имеют специальные нормативы. Оценивая пороговые значения по данной методике можно сравнить, соответствует ли реальное состояние индикаторов их существующим нормативам.
- Методика среднеотраслевых индикаторов.
По этому методу специалист сопоставляет фактические показатели предприятия и средние по отрасли. Технология оценки выбирается в зависимости от специфики конкретной фирмы, целей оценки финансовой безопасности, наличия необходимых данных и так далее.
- SWOT-анализ.
Такое исследование позволяет оценить все предприятие в целом или конкретный продукт. При этом анализируются преимущества и недостатки компании, ее слабые и сильные стороны, выявляются внешние факторы риска, и на основе этой информации формируется стратегия дальнейших действий.
- Показатели финансовой безопасности.
При анализе важно отслеживать динамику некоторых параметров, сопоставлять полученные фактические значения с нормативными данными. Специалист по финансовой безопасности использует в своей работе следующие индикаторы:
- маневренность собственных средств;
- финансовая независимость;
- капитализация;
- финансовая устойчивость;
- обеспеченность собственными оборотными средствами;
- финансирование;
- критическая ликвидность;
- рентабельность собственного капитала;
- абсолютная ликвидность;
- рентабельность активов;
- текущая ликвидность;
- чистая рентабельность продаж.
Для организации финансовая защита особенно важна до появления просрочек перед налоговой, банками, сотрудниками и ключевыми поставщиками. Если признаки объективного банкротства уже есть, руководителю нужно оценить обязанность по подаче заявления о банкротстве, риски оспаривания сделок и возможную субсидиарную ответственность контролирующих лиц.
Каждый из этих индикаторов показывает определенную сторону работы предприятия. При сравнении их в динамике, можно отследить тенденции развития бизнеса. Расчет показателей проводится по специальным формулам.
Этапы финансовой защиты организации
Финансовая защита организации состоит из нескольких уровней:
- Этап 1. Выявление потенциальных угроз и проблем, возникающих перед компанией. Получают всю нужную информацию о структуре, параметрах и качествах объекта и о существующих угрозах.
- Этап 2. Анализ рисков и классификация их по уровню угрозы, определение приемлемой их степени. Учитывается принадлежность компании к конкретной отрасли и специфика ее работы – от этого зависит степень подверженности компании различным опасностям.
- Этап 3. Формирование системы показателей и их отбор для оценки (количественной и качественной) степени финансовой стабильности компании. Цель – дальнейшее отслеживание рисков и угроз. Важно, чтобы эта схема имела взаимосвязь с опасностями, обнаруженными на предшествующих уровнях.
- Этап 4. Формирование комплекса мер, необходимых для поддержания финансовой устойчивости организации в кратковременной и долгосрочной перспективе.
- Этап 5. Контроль выполнения плана и оценка полученных результатов, с их дальнейшей корректировкой в случае необходимости.
- Этап 6. Идентификация угроз и рисков, коррекция индикаторов при изменяющихся факторах внешней среды, задачах и целях компании.
Уровни процесса диагностики и мониторинга финансовой безопасности могут иметь другое наполнение, определяемое спецификой предприятия.
Инструменты антикризисной финансовой защиты организации
На практике финансовая защита не ограничивается расчетом коэффициентов. Компании нужны управленческие решения, которые можно подтвердить документами и объяснить кредиторам, налоговому органу или суду.
- платежный календарь с приоритетом обязательных платежей, зарплаты, налогов и критичных поставщиков;
- инвентаризация долгов, залогов, поручительств, гарантий и требований к самой компании;
- переговоры с кредиторами о реструктуризации, отсрочке, мировом соглашении или частичном погашении;
- проверка крупных сделок, взаимозачетов и платежей связанным лицам на риск последующего оспаривания;
- фиксация деловой цели решений руководителя, чтобы снизить риск претензий о недобросовестном поведении;
- подготовка к судебной защите или банкротной процедуре, если восстановить платежеспособность уже невозможно.
Если финансовая защита проводится в кризисной стадии, важно не выводить активы и не создавать видимость платежеспособности. Такие действия могут ухудшить положение компании и руководителя: сделки оспорят, а контролирующих лиц могут попытаться привлечь к субсидиарной ответственности.